Vilka är de olika typerna av kapitel 13 återbetalningsplaner?

I USA kan individer kvalificera sig för en av två typer av personlig konkurs: kapitel 7 -likvidation eller kapitel 13 återbetalning.I ett kapitel 7 -konkurs likviderar en domstol, känd som en konkursförvaltare, en gäldenärer som återstår tillgångar och använder intäkterna för att betala av några av sina skulder och släpper sedan balansen.I en kapitel 13 återbetalningsplan måste gäldenären återbetala hela eller delar av sina skulder under en period på tre till fem år.Gäldenären och hennes advokat utvecklar en återbetalningsplan som överensstämmer med federala riktlinjer, och den godkänns och övervakas av förvaltaren.Skulder återbetalas enligt prioritering, och varje saldo som återstår i slutet av fem år släpps ut.

Kapitel 13 Konkurs är ett alternativ för två grupper av människor.De första är de som överskrider det federala medeltestet, som avgör om en person har tillräckligt med inkomst för att betala sina skulder över tid.Den andra gruppen av gäldenärer är de som vill behålla sina tillgångar, till exempel ett hem eller annan värdefull egendom.En kapitel 13 återbetalningsplan gör det möjligt för dem att hålla sitt hem och värdesaker samtidigt som de uppfyller skyldigheterna för en strukturerad återbetalningsplan.

Nackdelen till kapitel 13 återbetalning är att återbetalningsperioden är lång, upp till fem år, och alla gäldenärer disponibla inkomster, utanför domstolens tillåtna utgifter, tillämpas för att betala ner skulden.Under återbetalningsperioden är en inkomst för gäldenärer inte hans egen och hans personliga ekonomi är föremål för domstolens godkännande.Om hans personliga omständigheter tar en tur till det värre, kan han behöva förhandla om nya konkursvillkor för att undvika att hans kapitel 13 återbetalningsplan avskedas och vara tillbaka där han började.

Skulder återbetalas i prioriteringsordning, med skyldigheter som barnstöd, underhåll och ryggskatter som har företräde.Nästa i rad för betalning är säkrade skulder, såsom inteckningar, och slutligen osäkrade skulder, såsom kreditkort och medicinska räkningar.Vissa skulder kan inte släppas i konkurs, till exempel barnstöd, de flesta studielån och domar från berusade körstämningar.Medan betalningar på dessa skulder görs under återbetalningsperioden kommer de inte att släppas i slutet av konkursen.Slutligen kan konkursen inte fullt ut tas ut i slutet av femårs återbetalningsperiod tills gäldenären avslutar en utbildningskurs om skuld och pengarhantering.